9 月 10 日,白糖现货价格为 5700 元/吨,我国某糖厂决定利用国内期货市场为其生产的 5000 吨白糖进行套期保值。该糖厂在 11 月份白糖期货合约上的建仓价格为 5650 元/吨。10 月 10 日,白糖现货价格跌至 5310 元/吨,期货价格跌至 5220元/吨。该糖厂将白糖现货售出,并将期货合约对冲平仓。该糖厂套期保值效果是( )(合约规模 10 吨/手,不计手续费等费用)。
A. 不完全套期保值,有净亏损
B. 通过套期保值操作,白糖的实际售价为 5740 元/吨
C. 期货市场盈利 260 元/吨
D. 基差走弱 40 元/吨
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投资者持有 50 万欧元,担心欧元对美元贬值,于是利用 3 个月后到期的欧元期货进行套期保值,建仓价格(EUR/USD)为 1.3250。此时,欧元(EUR)兑美元(USD)即期汇率为 1.3232。3 个月后,欧元兑美元即期汇率为 1.2006,该投资者欧元期货合约平仓的价格(EUR/USD)为 1.2003。该投资者在现货市场( )万美元,在期货市场( )万美元。(不计手续费等费用)
A. 获利 6.13,损失 6.235
B. 损失 6.13,获利 6.235
C. 获利 6.235,损失 6.13
D. 损失 6.235,获利 6.13
某投资机构有 500 万元资金用于股票投资,投资 200 万元购入 A 股票,投资 200万元购入 B 股票,投资 100 万元购入 C 股票,三只股票价格分别为 40 元、20 元、10 元,β 系数分别为 1.3、0.8、1,则该股票组合的 β 系数为( )。
A. 0.8
B. 0.9
C. 1.04
D. 1.3
TF1603合约价格为98.715,若其可交割券2013年记账式附息(八期)国债价格为100.2800,转换因子为1.0110,则该国债的基差为()(保留四位小数)
A. 100.2800-98.715×1.0110=0.4791
B. 100.2800-98.175=1.5650
C. 100.2800×1.0110-98.715=2.6681
D. 100.2800÷1.0110-98.715=0.4739
某多头套期保值者,用七月大豆期货保值,入市成交价为2000元/吨;一个月后,该保值者完成现货交易,价格为2060元/吨。同时将期货合约以2100元/吨平仓,如果该多头套保值者正好实现了完全保护,则应该保值者现货交易的实际价格是()
A. 2040元/吨
B. 2060元/吨
C. 1940元/吨
D. 1960元/吨